Ontvang nu dagelijks onze kooptips!
word abonnee
sluiten ✕
'Technische analyse helpt belegger achteruit'
Door
op vrijdag 21 maart 2014
Views: 5.389
AMSTERDAM (AFN) - Particuliere beleggers die hun investeringen baseren op technische analyse halen over het algemeen een minder rendement dan andere beleggers. Dat concluderen wetenschappers van de universiteit van Maastricht en Santa Clara University in een recentelijk gepubliceerde studie.
De onderzoekers bekeken de investeringen van 5500 beleggers bij een niet met naam genoemde Nederlandse online broker en de antwoorden die zij gaven op vragen over hun beleggingsstrategie. Daaruit bleek dat beleggers die vooral keken naar technische analyse maandelijks gemiddeld 0,5 procentpunt minder rendement haalden dan anderen. Ze handelden ook vaker, waardoor hun transactiekosten 0,2 procentpunt hoger waren.
Beleggers die zich richten op technische analyse en daarbij bijzonder veel handelen haalden zelfs 1,4 procentpunt minder rendement, met bijna 0,3 procentpunt hogere kosten. De adepten van technische analyse maken volgens de onderzoekers vaker slechte beslissingen over hun portfolio. Ze richten zich vaker op de korte termijn, brengen weinig spreiding aan in beleggingen en dekken zich minder in tegen tegenvallers.
Meld u aan voor de dagelijkse Beursupdate
Dagelijks een update van het laatste beursnieuws en beleggingskansen in uw mailbox!
klopt niets van, bewijs zit hier. het zit tussen de oren van de beleggers en gedrag!
De technische analyse verklaart alleen de psychologische factor, maar die is bijna niet te voorspellen. Niemand weet namelijk wat er gaat gebeuren en hoe mensen hier op reageren. 9/11, Lehman-brothers of zeer recent nog het Krim verhaal. Je kan er gewoon niks mee omdat je dat moemnt niet kan bepalen en je uberhaupt niet weet hoe er ook nog eens op gereageerd wordt. Dat hangt allemaal af van allerlei factoren daar heb je geen grip op. Een tsunami met 1001 videobeelden heeft meer impact dan een vulkaanuitbarsting met 10000 doden zonder ook maar een foto.
@ cees66 Al;s je de factor geluk niet van je vaardigheden kan onderscheiden kan je net zo goed naar het casino. Daar heb je ook mensen die "slimmer" zijn dan de bank.
Dat TA niet werkt wisten we allang. Het is net zo waardeloos als astrologie.
Zolang de meerderheid van de handelaren zich door TA laten leiden is het min of meer bruikbaar.
Wij Rosario schreef op 21 maart 2014 17:28 :
Zolang de meerderheid van de handelaren zich door TA laten leiden is het min of meer bruikbaar.
Dit zeer uitgebreide onderzoek heeft nu juist bewezen dat het negatief werkt en dus niet bruikbaar is.
Ik kan met beperkte gegevens een TA systeem bouwen dat 8 van de 13 keer goed zit. Met FA kom ik nergens, ik mis altijd wel een gegeven, er gebeurt te vaak iets onvoorzien. Sorry voor mijn beperktheid, maar ik kan mij er uitstekend mee redden.
@dezwarteRidder, Het uitgebreide onderzoek heeft bewezen dat het onbruikbaar is voor beleggers maar dat hoeft niet te gelden voor handelaren. Velen hebben blijkbaar niet in de gaten dat er nog al wat verschil tussen deze 2 categorieën.
héhé, eindelijk eens bewijs dat indices geen autonoom bewegende entiteiten zijn waarvan het gedrag voorspeld kan worden. Indices worden bepaald door de koers van een combinatie van individuele aandelen die op zich weer wordt bepaald door de sentimenten van de belegger. ik blijf het een raar fenomeen vinden dat de koers van een aandeel/bedrijf dat minder verlies maakt dan de heren TA hadden voorspeld, stijgt en tegelijkertijd de koers daalt van een aandeel/bedrijf dat winst maakt maar wel minder dan de "voorspellingen".
Grotere onzin dan dit onderzoek en het bericht over TA bestaat niet. De indicatoren bij TA geven aan wanneer je zou moeten kopen of verkopen. Hoe meer indicatoren in een bepaalde richting wijzen, des te sterker de aanwijzing. Maar net als bij FA, waar prestaties en verwachtingen van een bedrijf centraal staan, is er nooit zekerheid dat ook daadwerkelijk een stijging of daling gaat volgen. En dus is er altijd een risico, en een belegger die besluit wel of niet te handelen. Kortom een onzinnig artikel. Succes en grtn Bir. (Ik maak gebruik van FA, TA en sentiment)
Wij Rosario schreef op 21 maart 2014 17:40 :
@dezwarteRidder,
Het uitgebreide onderzoek heeft bewezen dat het onbruikbaar is voor beleggers maar dat hoeft niet te gelden voor handelaren. Velen hebben blijkbaar niet in de gaten dat er nog al wat verschil tussen deze 2 categorieën.
Als handelaren TA zouden gebruiken met goede resultaten, dan zou dat ook gelden voor privèbeleggers, de regels zijn immers hetzelfde.
BeursGollem schreef op 21 maart 2014 17:36 :
Ik kan met beperkte gegevens een TA systeem bouwen dat 8 van de 13 keer goed zit. Met FA kom ik nergens, ik mis altijd wel een gegeven, er gebeurt te vaak iets onvoorzien. Sorry voor mijn beperktheid, maar ik kan mij er uitstekend mee redden.
Dat is gewoon onzin, want ook jij kan niet bewijzen dat TA werkt, sterker nog, NIEMAND kan bewijzen dat TA werkt. Zonder TA zouden jouw resultaten waarschijnlijk hetzelfde zijn of beter. Er is ook GEEN ENKEL succesvol beleggingsfonds dat z'n succes te danken heeft aan TA. ALLE succesvolle (op 5 of 10 jaar gezien) beleggingsfondsen werken met FA of andere methoden.
DeZwarteRidder schreef op 21 maart 2014 18:05 :
[...]
Dat is gewoon onzin, want ook jij kan niet bewijzen dat TA werkt, sterker nog, NIEMAND kan bewijzen dat TA werkt.
Zonder TA zouden jouw resultaten waarschijnlijk hetzelfde zijn of beter.
Er is ook GEEN ENKEL succesvol beleggingsfonds dat z'n succes te danken heeft aan TA.
ALLE succesvolle (op 5 of 10 jaar gezien) beleggingsfondsen werken met FA of andere methoden.
Ik weet niet waar jij op baseert dat mijn resultaten met FA hetzelfde of beter zouden zijn. Ik weet wel dat ik met FA minder scoor dan met TA.
BeursGollem schreef op 21 maart 2014 18:09 :
[...]
Ik weet niet waar jij op baseert dat mijn resultaten met FA hetzelfde of beter zouden zijn. Ik weet wel dat ik met FA minder scoor dan met TA.
Dat weet je helemaal niet, je hoopt het of je denkt het, maar je kunt het niet bewijzen.
Mijn ervaring is dat TA min of meer werkt op de korte termijn en FA op de lange termijn. Een goede FA is het enige wat belangrijk is voor een belegger (lange termijn) maar de TA kan helpen iets op het juiste moment te kopen of te verkopen.
Wij Rosario schreef op 21 maart 2014 18:20 :
Mijn ervaring is dat TA min of meer werkt op de korte termijn en FA op de lange termijn. Een goede FA is het enige wat belangrijk is voor een belegger (lange termijn) maar de TA kan helpen iets op het juiste moment te kopen of te verkopen.
Dat is dus bij jou een gevoelskwestie (dat het werkt), maar ook jij kan het niet bewijzen.
@dezwarteridder, er zijn veel zaken die niet bewezen kunnen worden. Bovenstaande onderzoeken kunnen ook nooit iets bewijzen. Economie en sociologie zijn geen wetenschappen maar ideologieën waarin niets te bewijzen valt.
Wij Rosario schreef op 21 maart 2014 18:26 :
@dezwarteridder,
er zijn veel zaken die niet bewezen kunnen worden. Bovenstaande onderzoeken kunnen ook nooit iets bewijzen. Economie en sociologie zijn geen wetenschappen maar ideologieën waarin niets te bewijzen valt.
Ik geloof wel in uitgebreide wetenschappelijke onderzoeken. Het is nu de beurt aan de TA-fanaten om wetenschappelijk te bewijzen dat met TA een beter resultaat bereikt kan worden dan het beursgemiddelde.
DeZwarteRidder schreef op 21 maart 2014 18:17 :
[...]
Dat weet je helemaal niet, je hoopt het of je denkt het, maar je kunt het niet bewijzen.
Ik lach me ziek: Dat weet je helemaal niet. Ha Ha Ik monitor mijn resultaten.
Aantal posts per pagina:
20
50
100