Van beleggers
voor beleggers
desktop iconMarkt Monitor

Ontvang nu dagelijks onze kooptips!

word abonnee

Aandeel TKH Group AEX:TWEKA.NL, NL0000852523

  • 40,140 14 jun 2024 17:35
  • -0,860 (-2,10%) Dagrange 39,840 - 41,180
  • 81.096 Gem. (3M) 84,1K

TKH 2024: Nieuwe fabrieken af, nu produceren

407 Posts
Pagina: «« 1 ... 8 9 10 11 12 ... 21 »» | Laatste | Omlaag ↓
  1. forum rang 6 White Arrow 5 maart 2024 21:55
    Call afgeluisterd. ROS van 17% is zeker niet los gelaten, ze zijn alleen niet meer 100% zeker, dat dit nog in 2025 te behalen is. Mogelijk duurt het een jaar langer. Uiteindelijk willen ze er overheen. Verder zijn ze actief bezig om de kabels ook in het buitenland te slijten, nu Nederland traag is met de afname. In de tweede helft 2024 komt er nog wat extra capaciteit bij de bandenbouw bij. Er is veel vraag naar hun nieuwe UNIXX systeem. Er zijn enkele uitleveringen oorspronkelijk gepland voor Q1 2024 in Q4 2023 al uitgeleverd. Vandaar het record resultaat bij de bandenbouw in Q4. In 2025 draait alle capaciteit op vol vermogen. Er zijn veel positieve ontwikkelingen. Voorzichtigheidshalve zijn sommige daarvan niet in de outlook opgenomen. Werkkapitaal zal sterk afnemen in 2024 en daarmee ook de schuldpositie. Ik raad iedereen aan de call zelf te beluisteren. ;-)
  2. forum rang 4 Happy One 6 maart 2024 09:27
    De call staat hier:

    seekingalpha.com/article/4676038-tkh-...

    Een paar quotes van de automatische Nederlandse vertaling:

    Maarten Verbeek

    Maar min of meer '26, '27, is dat zeer realistisch om aan te nemen dat je de grens van 17% haalt?

    Alexander van der Lof

    Ja. Absoluut.

    Alexander van der Lof

    Het zou meer dan 17% moeten zijn, en we hebben er alle vertrouwen in dat we dat gaan bereiken.

    Alexander van der Lof

    Als we naar de groene lijn kijken: het is fantastisch dat we ongeveer € 120 miljoen in contanten hebben kunnen teruggeven aan onze aandeelhouders. Wij zullen ernaar streven om daar de komende jaren nog meer prioriteit aan te geven. En wat heel belangrijk is, is dat de cashgeneratie de komende jaren op een zeer hoog niveau zal liggen, veel hoger dan in de voorgaande jaren, aangezien we bijna de strategische investering van €200 miljoen hebben afgerond. De CapEx zullen weer normaliseren naar oudere niveaus, en we concentreren ons ook echt op het genereren van contant geld, omdat we geloven dat dit heel erg belangrijk is.
  3. Hans 6 maart 2024 09:40
    quote:

    Happy One schreef op 6 maart 2024 09:27:

    De call staat hier:

    seekingalpha.com/article/4676038-tkh-...

    Een paar quotes van de automatische Nederlandse vertaling:

    Maarten Verbeek

    Maar min of meer '26, '27, is dat zeer realistisch om aan te nemen dat je de grens van 17% haalt?

    Alexander van der Lof

    Ja. Absoluut.

    Alexander van der Lof

    Het zou meer dan 17% moeten zijn, en we hebben er alle vertrouwen in dat we dat gaan bereiken.

    Alexander van der Lof

    Als we naar de groene lijn kijken: het is fantastisch dat we ongeveer € 120 miljoen in contanten hebben kunnen teruggeven aan onze aandeelhouders. Wij zullen ernaar streven om daar de komende jaren nog meer prioriteit aan te geven. En wat heel belangrijk is, is dat de cashgeneratie de komende jaren op een zeer hoog niveau zal liggen, veel hoger dan in de voorgaande jaren, aangezien we bijna de strategische investering van €200 miljoen hebben afgerond. De CapEx zullen weer normaliseren naar oudere niveaus, en we concentreren ons ook echt op het genereren van contant geld, omdat we geloven dat dit heel erg belangrijk is.
    Bedankt Happy. Perfect zo
  4. forum rang 6 White Arrow 6 maart 2024 10:53
    quote:

    DubbeltjeblijftDubbeltje schreef op 6 maart 2024 09:46:

    [...]

    In die 4,07 wpa zat wel een forse eenmalige bate. Dus ik denk dat de KW-ratio meer richting de 12 gaat.
    Klopt, maar het aandeel verdient om tegen een K/W gelijk aan de ROS target te noteren. Tel uit je toekomstige winst. ;-)
  5. DubbeltjeblijftDubbeltje 6 maart 2024 17:54
    quote:

    White Arrow schreef op 6 maart 2024 10:53:

    [...]

    Klopt, maar het aandeel verdient om tegen een K/W gelijk aan de ROS target te noteren. Tel uit je toekomstige winst. ;-)
    ROS is EBITA/Sales -als ik het goed heb- en dat lijkt me niet de juiste maatstaf

    Belasting moet er sowieso af en afschrijvingen heb je ook gewoon; machines slijten nu eenmaal economisch of fysiek of beide tegelijk.

    Dus met het kijken naar het ROS reken je jezelf wel heel erg rijk
  6. forum rang 6 White Arrow 6 maart 2024 18:06
    quote:

    DubbeltjeblijftDubbeltje schreef op 6 maart 2024 17:54:

    [...]

    ROS is EBITA/Sales -als ik het goed heb- en dat lijkt me niet de juiste maatstaf

    Belasting moet er sowieso af en afschrijvingen heb je ook gewoon; machines slijten nu eenmaal economisch of fysiek of beide tegelijk.

    Dus met het kijken naar het ROS reken je jezelf wel heel erg rijk
    Je mag ook met de ROIC rekenen. Die is ook hoog. ;-)
  7. forum rang 5 The Third Way... 7 maart 2024 11:51
    quote:

    The Third Way... schreef op 5 maart 2024 08:15:

    ...
    Weer valt op hoezeer de kabel marktleider lijdt onder de tegenvallende snelheid van de uitbouw van de nationale energie netwerken, zoals gister hier op het draadje al uitvoerig belicht. Zelfs voorraadafbouw bij klanten! Vooruitzichten blijven veelbelovend want we praten (vooralsnog?) over uitstel en geen afstel. Denk wel dat we steeds meer onderbenutting van productiecapaciteit gaan zien tot die tijd.
    ...
    www.telegraaf.nl/financieel/463512247...

    Wind op zee
    De offshore-divisie van Boskalis draaide ook goed, waarbij vooral de fossiele projecten rendeerden vanwege de hogere energieprijzen. Voor dit jaar zit er onzekerheid in de markt, ook als gevolg van alle geopolitieke spanningen. Boskalis ziet de markt voor wind op zee, die eens zo veelbelovend leek afkoelen, terwijl de vraag hoog is.

    We verwachten dat er komende twee jaar weinig gebeurt doordat investeerders momenteel afhaken. Het doel om in 2030 21 gigawatt van wind op zee te halen, heeft een grote knauw gekregen. Om dit plan op te pakken, zal de prijs van elektriciteit omhoog moeten. Anders komt het kostenplaatje eenvoudigweg niet rond. Iemand zal het moeten ophoesten”, zegt de topman.

    Boskalis neemt nog wel projecten aan voor wind op zee, maar is kritisch op het rendement. Vorig jaar werd onder meer in de Verenigde Staten, Taiwan en het Verenigd Koninkrijk gewerkt. Maar Boskalis breidt de vloot voor kabelleggers vooralsnog niet uit.

    „Dat je met wind energie kunt opwekken is een waarheid als een koe, maar de stroom komt niet gratis uit de kont”, zo zegt Berdowski. „We zien in alle landen dat het moeilijk is om de windenergie op de plek te krijgen waar het moet zijn. In het VK en Duitsland moeten nu enorme transportleidingen worden aangelegd, want waar de wind op zee aan land komt, zitten weinig bedrijven en mensen. Ook is de netcapaciteit niet berekend op deze pieken.”
  8. forum rang 6 White Arrow 7 maart 2024 16:10
    quote:

    Mark90 schreef op 7 maart 2024 12:26:

    IEX-premium nog steeds positief over TKH? Koersdoel stond eerder op boven de €50 als ik het me goed herinner?
    Nog niet positief genoeg. Ze onderschatten het winstpotentieel 2025 en 2026 behoorlijk. Zoals gewoonlijk gaat het met de liniaal. Blijkbaar rekenen ze de uitbreidingsinvesteringen en margeverbeteringen niet goed door. R**kers. ;-)
  9. forum rang 6 Bulletje Rozenwater 7 maart 2024 16:35
    Ik vind het koersdoel juist te hoog. Er wordt uitgegaan van een historische kw van 16. Realiteit is echter dat er geen groei is de laatste 5 jaar en Tkh is cyclisch en voor de wat kortere termijn houdt het ook niet over. De doelen van Tkh zijn ook bescheiden met 5% autonome groei. Fwkw 12-13 is dan echt wel maximaal.
407 Posts
Pagina: «« 1 ... 8 9 10 11 12 ... 21 »» | Laatste |Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met je emailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Premium

Zal nieuwe fabriek in Eemshaven betere resultaten opleveren voor TKH?

Het laatste advies leest u als abonnee van IEX Premium

Inloggen Word Abonnee

Lees verder op het IEX netwerk Let op: Artikelen linken naar andere sites

Gesponsorde links