Slotcall: ING en ArcelorMittal verliezen fors op bloedrode beursdag

AEX: -1,46%% | AMX: -1,16% | AScX: -2,05% | S&P500: -1,18%

De highlights van donderdag 1 augustus:  

• AEX opende vanochtend onveranderd om daarna lang rond de slotstand van gisteren te blijven hangen. Vanaf half vier wordt een scherpe daling ingezet. Om 17.10 uur staan echt alle aandelen van de Amsterdamse hoofdindex lager. 
• Andere Europese beurzen beleven een nog slechtere dag. Parijs, Frankfurt en Milaan sluiten alle meer dan 2% in de min.
• Nederlandse banken en verzekeraars dalen fors in koers, terwijl de koers van grondstoffenbedrijven AMG en Aperam juist stijgen.
• Europese autofabrikanten gaan na zwakke cijfers van BMW en Volkswagen over een breed front fors omlaag. Uitzondering is Ferrari.
• De Bank of England verlaagt de rente met een kwartje tot 5%.
• Zwakke cijfers van inkoopmanagers in Europa en in de VS maken beleggers huiverig.
• Wall Street opent in het groen om kort daarna een stevige daling in te zetten. 

De AEX ging vanochtend verrassend vlak van start. Cijfers van zwaargewichten ING en Shell, het rentebesluit gisteren van de Fed, en de aankondiging van ABN AMRO dat ceo Robert Swaak eerder afwaait, maakten weinig indruk.

Gisteren was feest op de Nasdaq waar Nvidia 12% meer waard werd. Meta presenteerde nabeurs verrassend goede cijfers. 

De kwartaalcijfers van Shell (-0,58%) werden beter ontvangen dan die van ING (-3,86%). 

Shell boekte in Q2 een winst van $6,5 miljard en gaat voor $3,5 miljard eigen aandelen inkopen. Martin Crum van het IEX Analistenteam is positief. "Shell staat er financieel voor als een huis. Het concern heeft nog tal van mogelijkheden om (vooral) de LNG-activiteiten verder uit te bouwen, wacht nog wel op de uitspraak van het hoger beroep, en biedt beleggers een uiterst aantrekkelijke return."

ING boekte een iets lagere winst dan verwacht door lagere rentebaten en hogere voorzieningen. Toch kunnen de cijfers Martin Crum van het IEX Analistenteam wel bekoren. "Al met al pakte de winst van de bank over het tweede kwartaal uit op afgerond €1,8 miljard en daarmee heeft ING Groep het zeker niet slecht gedaan." Ceo Steven van Rijswijk toonde zich in een toelichting op de cijfers met name positief over de hypotheekmarkt in Nederland, België en Duitsland, waardoor de rentebaten iets kunnen stijgen. 

Huilen en lachen met cijferaars

De cijfers van Arcelor-Mittal (-4,54%) , Aperam (+4,00%), Fugro (-6,74%) , Pharming (-8,38%) , Fagron (+1,89%) en AMG (+4,73%) werden wisselend ontvangen. De koersen van Aperam en AMG stegen flink, Pharming en Fugro kregen juist op hun donder. 

Vooral voor aandeelhouders van AMG moet het fijn gevoel zijn om de koers weer hard te zien stijgen. Ook dit jaar ging de koers van AMG vooral naar beneden. Met de koerswinst van vandaag staat het aandeel ytd nog altijd ruim 25% in de min. Teun Verhagen van het IEX Analistenteam verwacht dat het met AMG vanaf nu weer beter zal gaan. Veel zal afhangen van de verdere ontwikkeling van de lithiumprijs.

Minder goed nieuws was er voor al die beleggers in biotechbedrijf Pharming. Het bedrijf dat populair is onder kleine beleggers boekte over het afgelopen kwartaal een verlies van €1,2 miljoen, tegen een winst van €1,3 miljoen een jaar eerder. 

Europese automerken in de min

Nadat Stellantis (-1,32%) en Ford al eerder met zwakke Q2-cijfers naar buiten kwamen en genadeloos waren afgestraft, was het vandaag de beurt aan Volkswagen (-3,90%) en BMW (-2,96%) om beleggers te teleurstellen. De zwakkere vraag uit China speelt beide autofabrikanten danig parten. Europese automerken lopen in de elektrische automarkt flink achterop. Die markt dreigt steeds meer gedomineerd te worden door Tesla en de vele Chinese merken.

Volkswagen is inmiddels door de grens van €100 gezakt. De koers van BMW begon het jaar iets boven €100 en noteerde om 16.50 uur €82,85. De schade is in werkelijkheid wel iets minder groot omdat beleggers dit jaar €6 aan dividend hebben ontvangen. Maar toch. Ook Mercedes (-2,83%) en Renault (-3,10%) deelden vandaag in de malaise.

Nee, dan het Chinese BYD (-3,23%) dat er zo flink op los timmert, dat het steeds hogere invoerheffingen moet betalen om nog verkocht te kunnen worden in de VS en Europa. Het heeft een deal gesloten met Uber om 100.000 elektrische taxi's te leveren. 

Nederland: minder winkelverkoop, krimp industrie

Dan waren er nog twee zwakke Nederlandse macrocijfers. Het CBS maakte bekend dat de winkelverkopen in juni 0,7% lager waren dan een jaar geleden. Het was de eerste krimp sinds februari. Opmerkelijk waren de zwakke verkopen van supermarkten. Die lagen 3% lager dan een jaar eerder.

Ook vanuit de industrie was er slecht nieuws. De index van inkoopmanagers Nevi kwam in juli lager uit dan verwacht. Analisten rekenden op een daling van 0,2 tot 50,5 punten. Het werd een daling van 1,5 tot 49,2 punten. Alles onder 50 punten duidt op krimp. Minder orders, vooral uit Duitsland, drukten de verwachtingen. Zo wordt de zwakke gang van zaken in de Duitse auto-industrie ook bij ons goed gevoeld.

Ook matige cijfers van inkoopmanagers in andere Europese landen

• De Spaanse inkoopmanagersindex daalde van 52,3 naar 51,0 punten in juli.
• De Italiaanse inkoopmanagersindex steeg weliswaar meer dan verwacht maar 47,4 punten wijst nog altijd op krimp.
• De Franse inkoopmanagersindex bleek juist meer te zijn gedaald tot 44,0 punten.
• In Duitsland, daalde de inkoopmanagersindex nog eens met 0,3 tot 43,2 punten. Oei!

Waar komen al die verhalen vandaan dat de Europese economie op het punt staat sterk te herstellen?

Amerikaans inkoopmanagerscijfer stelt ernstig teleur

Dan om vier kwam het Amerikaanse industriecijfers van de Institute for Supply Management (ISM) uit. Die viel flink tegen. De inkoopmanagersindex daalde van 48,5 naar 26,8 punten. De markt had gerekend op een lichte stijging.

Kort na het uitkomen van het ISM-cijfer begonnen beleggers Amerikaanse aandelen te verkopen. Even verderop in Europa was de aandelenverkoop toen al in volle gang. 

Bank of England verlaagt rente met een kwartje naar 5%

De Fed hield de rente gisteren ongewijzigd, maar de Bank of England kwam vandaag wel in actie. Voor het eerst sinds maart 2020 ging de rente weer eens omlaag. Vijf van de negen centrale bankiers stemden voor een verlaging, dus van een duidelijke consensus in het bestuur was geen sprake. 

Lees hier het beursverslag van ABM Financial News.

Wall Street 

Wall Street opende vandaag in het groen maar heel overtuigend was het niet. Na vijf minuten handelen, stonden Dow, Nasdaq en S&P 500 alle rond de 0,40% in de plus. Dat wijst niet op een grote rotatie. Sterker, om 16.00 noteerde de Nasdaq 0,75% in het groen en de Dow 0,06% in het rood. 

Zoals gisteren nabeurs al aangekondigd, beloofde het een leuk dagje te worden voor beleggers in Meta. Het aandeel stond kort na opening 9% in de plus.

Het grote wachten vandaag is op de cijfers van Amazon en Apple. Die komen na het sluiten van de Amerikaanse uit. Er zal met name scherp worden gekeken naar de groei van AWS (de cludactiviteiten van Amazon) en natuurlijk de iPhone-verkoop in China. Volgens de laatste berichten is de iPhone inmiddels uit de Top 5 van meest verkochte smartphones in China gekukeld.

Om 17.10 uur, we zijn iets meer dan een uur later, staan Dow en Nasdaq iets meer dan 1% in de min. De S&P doet het iets minder slecht met een verlies van 0,80%. Meta onttrekt zich aan de malaise. 

Als Amsterdam is gesloten heeft de Amerikaanse daling doorgezet. Iets voor 18.00 uur staan de Nasdaq (-1,48%) en Dow (-1,29%) nog iets meer lager. 

Beursnieuws

• 16:35 Beursblik: licht pessimistische beursexperts kiezen voor ASML en Besi
• 16:23 Ferrari verhoogt outlook
• 16:15 Beursblik: meer renteverlagingen Bank of England te verwachten
• 16:06 ISM: Amerikaanse industrie krimpt nog harder
• 16:06 Amerikaanse bouwuitgaven dalen onverwacht
• 15:53 S&P: Amerikaanse industrie weer gekrompen
• 14:54 Steunaanvragen VS omhoog
• 13:39 Beursblik: licht lagere EBITA verwacht bij IMCD
• 13:37 Beursblik: Deutsche Bank verhoogt koersdoel Just Eat Takeaway
• 13:29 Moderna verlaagt omzetprognose hele boekjaar
• 13:16 Bank of England verlaagt rente
• 12:57 Beursblik: Degroof Petercam verhoogt koersdoel Fugro
• 12:43 ING ziet hypotheekmarkt aantrekken
• 12:13 Beursblik: goed kwartaal voor Aperam
• 11:56 Veon verlaat Amsterdamse beurs en koopt aandelen in
• 11:48 Banken onderuit op rood Damrak
• 11:37 Correctie: eerste daling Nederlandse detailhandel sinds begin 2021
• 11:26 Valuta: euro onder druk
• 11:10 Werkloosheid in eurozone licht gestegen
• 10:45 Beursblik: meevallende cijfers Shell
• 10:44 Beursblik: goed kwartaal voor ING
• 10:38 Beursblik: Degroof Petercam verlaagt koersdoel AMG
• 10:36 Britse industrie groeit nog iets harder dan gedacht
• 10:15 Must read: Nederlandse aandelentips van de profs
• 10:13 Stabiele krimp in industrie eurozone
• 09:59 Duitse industrie krimpt minder hard dan gedacht
• 09:54 Franse industrie krimpt harder dan verwacht
• 09:50 Italiaanse industrie krimpt minder sterk
• 09:47 Beursblik: KBC Securities verhoogt koersdoel ING
• 09:43 Meer winst voor Value8
• 09:40 Update: Shell presteert beter dan verwacht
• 09:32 Kersten boekt hogere omzet
• 09:20 Groeivertraging in Spaanse industrie
• 09:14 Beursblik: Fugro presteert beter dan verwacht
• 09:07 Shell presteert beter dan verwacht
• 08:30 CEO Robert Swaak stopt bij ABN AMRO
• 08:09 Pharming op schema voor omzetdoel
• 07:59 Fugro ziet omzet en winst flink stijgen
• 07:45 Nederlandse industrie draait naar krimp
• 07:35 Minder winst voor ING
• 07:35 Fagron boekt meer omzet en winst
• 07:24 Iets minder omzet voor ArcelorMittal
• 07:05 Goede winststijging bij Aperam
• 06:51 Krimp in Japanse industrie
• 06:36 Chinese industrie toont lichte krimp
• 06:33 Qualcomm overlegt prima cijfers
• 31 jul Meta overtreft verwachtingen
• 31 jul Powell opent deur voor renteverlaging in september
• 31 jul Olieprijzen flink hoger gesloten
• 31 jul Update: Fed houdt rente ongewijzigd
• 31 jul Fed handhaaft Amerikaanse rente, maar deur op een kier voor verlaging in september
• 31 jul Wall Street groengekleurd in aanloop naar rentebesluit Fed
• 31 jul AMG ziet omzet opnieuw dalen en boekt verlies
• Bekijk het uitgebreide beursnieuws

De brede markt

• Opec+ gaat vanaf oktober meer olie op de markt brengen, maar dat maakt weinig indruk. De olieprijs (Brent) staat iets na vieren 0,11% lager op.
• Goud (-0,10%), zilver (-1,93%) en koper (-2,41%) dalen vandaag mee.
• Rentes staan om 17.15 uur overal lager. De Nederlandse tienjaars daalt 6 bp tot 2,53%. De belangrijke Amerikaanse tienjaars geeft 3,98%, 12 bp minder. We staan weer onder de 4%!
• Omdat rentes overal dalen - Japan is een uitzondering - beleven obligatiebeleggers vandaag wel een toffe dag. 
• Bitcoin is solidair. Iets voor zessen staat de crypto 3% lager. 
• De dollar staat dan 0,34% in de plus tegenover de euro.

Verder op het Damrak

Top 3 stijgers en dalers in Amsterdam

• Ceo Robin Swaak vertrekt volgende jaar bij ABN AMRO (-5,24%). Swaak had een contract tot de aandeelhoudersvergadering van 2028. Dat er geen reden is genoemd voor zijn vroegtijdige vertrek is natuurlijk een slechte zaak. Is er iets heel erg mis bij de bank?
• ArcelorMittal (-4,54%) heeft last van de lage staalprijzen waardoor omzet en winst fors daalden. Het bedrijf beschuldigt de Chinese concurrentie onverbloemd van het dumpen van staal.
• AB Inbev (+2,51%) heeft in Q2 beter gepresteerd dan rivaal Heineken (-0,73%). 
• Analisten zijn na de laatste cijfers iets positiever geworden over Just Eat Takeaway (-1,70%). Jefferies, Deutsche Bank en KBC Bank hebben het aandeel op koop staan met koersdoelen tussen €18 en €25. Martin Crum van het Analistenteam van IEX gaat ook voor €25.
• Ferrari (+2,50%) verhoogt vandaag de outlook. Omzet, winst, vrije kasstroom en winstmarge komen dit jaar hoger uit dan eerder uitgesproken. Grootaandeelhouder Exor (-0,85%) stijgt er niet op. 
• Aperam (+4,00%) is erin geslaagd weer winst te maken en rekent voor het komende kwartaal op nog betere resultaten.
• Fugro (-6,74%) zag in het eerste half jaar de winst met 60% stijgen €143,6. Voor het eerst verdiende het bedrijf meer aan windmolens dan aan olie en gas. Degroof Petercam sprak van een beter dan verwacht resultaat en verhoogde het koersdoel van €30 naar €33. De markt toonde zich minder positief. Hier is de analyse van Teun Verhagen van het IEX Analistenteam.
• Fagron (+1,89%) zag in Q2 omzet (+15%) en winst (+20%) verder groeien. De verwachte omzetgroei voor dit jaar wordt verhoogd van max. 9% tot max. 14%. 
• Value 8 (+0,88%), grootaandeelhouder van IEX Media, heeft een goed eerste half jaar beleefd met een operationele winst van €10 miljoen waarbij de waarde van de beleggingsportefeuille is gegroeid tot €114 miljoen.
• Het is de elektrische bussenbouwer Ebusco (-16,02%) gelukt om onder de grens van €1 te sluiten. Het bedrijf werd eind oktober 2021 naar de beurs gebracht en sloot 3 november 2021 af op een koers van €30. Gaat het nog goed komen?
• Veon (-0,63%) wil Amsterdam in het vieder kwartaal verlaten om enkel nog genoteerd te zijn aan de Nasdaq.  

Agenda: VRIJDAG 2 AUGUSTUS 2024

07:00 Engie - Cijfers tweede kwartaal (Fra)
07:00 IMCD - Cijfers tweede kwartaal
07:00 Bpost - Halfjaarcijfers
07:30 Brunel - Cijfers tweede kwartaal
14:30 Banengroei en werkloosheid - Juli (VS)
16:00 Fabrieksorders - Juni (VS)
00:00 Envipco - Jaarvergadering

Maar eerst is het wonden likken.

Ik wens u een fijne avond!