Europese banken geconfronteerd met 'ongekend hoge' schokrisico's, waarschuwt ECB

FRANKFURT (Reuters) - Banken in de eurozone moeten zich voorbereiden op ongekende schokken die ernstige verstoringen kunnen veroorzaken met verstrekkende gevolgen voor financiële systemen, zei de Europese Centrale Bank dinsdag bij het uiteenzetten van haar toezichtprioriteiten voor de komende drie jaar.

De ECB betoogt al langer dat banken met een nieuwe realiteit te maken hebben, met vaker voorkomende schokken — van tarieven tot cyberaanvallen — waardoor zij voorbereid moeten zijn op uiteenlopende scenario’s zonder de exacte aard van de volgende crisis te kennen.

Dit vereist gezonde kapitaalbuffers, een up-to-date technologische infrastructuur, een proactief management dat is afgestemd op de financiële realiteit, en indringender toezicht.

ONGEKEND RISICO OP EXTREME, LAAGWAARSCHIJNLIJKE GEBEURTENISSEN

"Geopolitieke spanningen en verschuivende handelsbeleid, klimaat- en natuurgerelateerde crises, demografische veranderingen en technologische ontwrichtingen verergeren structurele kwetsbaarheden, waardoor de kans op extreme, laagwaarschijnlijke gebeurtenissen ongekend hoog is," aldus de ECB in een verklaring.

Daarom blijft het versterken van de weerbaarheid van banken tegen politiek risico en onzekerheden de hoogste prioriteit van de ECB op het gebied van toezicht, met focus op prudent risiconemen en adequate kapitalisatie, aldus de ECB.

Gezien de onvoorspelbare aard van deze risico’s is de ECB van plan een omgekeerde stresstest uit te voeren, waarbij zij niveaus van kapitaaluitputting zal aangeven en elke bank zal vragen scenario’s te bedenken die deze zouden kunnen veroorzaken.

BLOOTSTELLING AAN GEOPOLITIEK RISICO

"Dit zal ook helpen vast te stellen hoe de door de banken overwogen geopolitieke risicoscenario’s een impact zouden kunnen hebben op de financierings- en liquiditeitscondities van banken," aldus de ECB.

Banken zijn verzocht hun blootstelling aan andere landen in de gaten te houden, zowel via activiteiten in het buitenland als via krediet aan exporteurs, en in vreemde valuta.

Reuters meldde vorige week dat Europese functionarissen maatregelen overwegen om de veerkracht van banken met gaten in hun dollarfunding te verbeteren, terwijl zij mogelijke noodscenario’s voor een tekort aan de Amerikaanse munt beoordelen.

Later op een persconferentie zei Claudia Buch, de hoogste toezichthouder van de ECB, dat de liquiditeitsposities van banken "comfortabel" bleven, maar dat hun afhankelijkheid van wispelturige financiële markten voor financiering een risico kan vormen in tijden van crisis.

Vooralsnog doen banken het echter goed.

Aandelen blijven onder historische pieken maar zijn sinds het begin van het jaar met 46% gestegen en banken handelen niet langer onder hun boekwaarde, een aanhoudende zorg voor toezichthouders in voorgaande jaren.

Banken tonen ook veerkracht in hun operaties, de winstgevendheid is sterk en de activakwaliteit is stabiel, mede dankzij gestage economische groei en stabiele inflatie, aldus de ECB.

Daarom blijven hun totale kapitaaleisen dit jaar stabiel en zal een niet-bindende buffer, de zogenoemde Pillar 2 guidance, zelfs versoepelen.

De totale Common Equity Tier 1-kapitaaleisen (CET1) en -richtsnoeren die in 2026 van toepassing zijn, blijven stabiel op 11,2%, aldus de bank.

GUNSTIG KLIMAAT ZAL WAARSCHIJNLIJK NIET AANHOUDEN

Zo’n gunstig klimaat zal echter waarschijnlijk niet aanhouden, aldus de ECB.

"Aanzienlijke neerwaartse risico’s blijven bestaan, met name als gevolg van handelsspanningen tussen de VS en de EU en bredere geopolitieke risico’s, die sectoren kunnen treffen met hoge exportvolumes naar de Verenigde Staten, zoals de auto-, chemische of farmaceutische sector, wat mogelijk tot een verslechtering van de activakwaliteit leidt," aldus de ECB.

Financiële markten zijn ook vatbaar voor plotselinge correcties, waarbij beleidsmakers waarschuwen dat activaprijzen politieke risico’s niet nauwkeurig weerspiegelen, wat tot overwaarderingen leidt.

De ECB zei dat zij de kredietacceptatiestandaarden van banken nauwgezet zal onderzoeken om het ontstaan van probleemkredieten te voorkomen.

(Verslaggeving door Balazs Koranyi en Francesco Canepa; redactie door Conor Humphries en Franklin Paul)

Bron: Reuters. Dit artikel is automatisch vertaald. Bekijk het originele artikel.