Update: Wall Street staakt rally

(ABM FN-Dow Jones) De Amerikaanse beurzen zijn donderdag lager geëindigd. De S&P 500 verloor 0,6 procent op 5.949,17 punten, de Dow Jones index daalde 0,5 procent op 43.750,86 punten en de Nasdaq sloot 0,6 procent lager op 19.107,65 punten. 

Investment manager Simon Wiersma van ING wees op de waardering van Amerikaanse aandelen, die sinds de verkiezingen flink is opgelopen. 

"Dat maakt de kans op een voortzetting van de rally op korte termijn minder waarschijnlijk. Veel goed nieuws is inmiddels wel in de koersen verwerkt", volgens de expert.

Volgens Federal Reserve-voorzitter Jerome Powell kan de centrale bank de tijd nemen om de rente verder te verlagen, nu de Amerikaanse economie het goed blijft doen.

"De economie zendt geen signalen uit dat we haast moeten maken met het verlagen van de rente", aldus Powell. "De kracht die we momenteel zien in de economie geeft ons de mogelijkheid om onze beslissingen voorzichtig te benaderen."

De Fed verlaagde de belangrijkste rente in september met 50 basispunten en vorige week met nog eens 25 basispunten, waardoor de federal funds rate nu op 4,50 tot 4,75 procent staat.

Een kleine meerderheid van de markt rekent volgens CME FedWatch op nog een renteverlaging van 25 basispunten in december. Daarna zou het tempo van de verlagingen moeten vertragen.

"Wij verwachten ook dat de Fed de beleidsrente volgende maand met 25 basispunten zal verlagen", aldus Wiersma van ING.

Frank Vranken is daar minder zeker van. "De Fed heeft nog veel inflatie- en banencijfers te verwerken in de tussentijd. En ondertussen schieten de rentes en de dollar omhoog, terwijl de grondstofprijzen onder druk staan", merkte de expert van Edmond de Rothschild op. "De hogere rentes zullen grote multinationals niet erg raken, maar kleinere bedrijven des te meer."

Vanmiddag werd duidelijk dat de producentenprijzen in de VS in oktober met 0,2 procent zijn gestegen, hetgeen ook was voorzien. Ook de kernprijzen liepen conform de verwachting met 0,3 procent op.

Op jaarbasis stegen de producentenprijzen in oktober met 2,4 procent. Een maand eerder bedroeg de stijging 1,9 procent. De kernprijzen stegen in oktober met 3,5 procent op jaarbasis. In september was dit 3,3 procent.

Powell herhaalde donderdag in zijn toespraak dat de inflatie waarschijnlijk verder zal afnemen, "zij het op een soms hobbelig pad" en de beleidsfunctionarissen van de Fed zullen er "goed op letten" dat de inflatie daalt in lijn met de verwachtingen van de centrale bank.

Op macro-economisch vlak bleek donderdag verder dat de nieuwe aanvragen voor een werkloosheidsuitkering in de VS afgelopen week zijn uitgekomen op 217.000, waar 220.000 nieuwe aanvragen werden voorzien.

De euro/dollar noteerde donderdagavond op 1,0522, terwijl de obligatierentes licht opveerden na de woorden van Powell. De olieprijzen stegen licht. Afgelopen week stegen de olievoorraden in de VS, maar namen de voorraden voor benzine, diesel en stookolie af.

Bedrijfsnieuws

Disney heeft in het vierde kwartaal van zijn gebroken boekjaar de eigen winstverwachtingen overtroffen. Het entertainmentconcern gaf donderdag ook een outlook af voor het lopende boekjaar. Disney mikt nu op een hoge enkelcijferige groei van de aangepaste winst per aandeel. De kasstroom moet rond 15 miljard dollar uitkomen. Het dividend moet verder groeien en Disney wil bovendien voor 3 miljard dollar aan eigen aandelen inkopen.

Voor het jaar erop moet de aangepaste winst per aandeel zelfs met dubbele cijfers omhoog, net als de operationele kasstroom. Ook voor 2027 wordt een dubbelcijferige winstgroei voorzien, zei Disney. Het aandeel schoot donderdag 6,2 procent omhoog.

Cisco Systems rapporteerde over het afgelopen kwartaal een daling van de omzet en winst. Op aangepaste basis overtrof de winst echter de analistenverwachtingen. Ook verhoogde het bedrijf de outlook. Beleggers waren toch niet onder de indruk en het aandeel daalde met 2,1 procent.

JD.com heeft in het derde kwartaal de omzet en winst zien stijgen. De Amerikaanse notering van het Chinese e-commercebedrijf daalde toch met 6,6 procent omdat de resultaten onder de verwachting uitkwamen.

De Europese Commissie heeft Meta een boete van 798 miljoen euro opgelegd voor het koppelen van advertenties op Facebook Marketplace aan het sociale netwerk Facebook. Het aandeel Meta sloot 0,5 procent lager.

Super Micro Computer daalde met 11,4 procent. Woensdag stond het aandeel ook al onder druk, nadat het chipbedrijf aangaf extra tijd nodig te hebben om zijn kwartaalrapport in te dienen. Het aandeel is fors gedaald ten opzichte van het hoogste punt ooit in maart 2024 en noteert op weekbasis ruim 29 procent lager.

Sonos rapporteerde een kwartaalverlies dat groter was dan een jaar eerder, maar het gecorrigeerde verlies per aandeel was kleiner dan verwacht. De omzet bij de fabrikant van draadloze luidsprekers daalde met 16 procent, maar overtrof de verwachtingen. Het aandeel daalde met 2,3 procent.

Ibotta verloor 12 procent, ondanks dat het digitale marketingplatform over het afgelopen kwartaal een omzet en winst rapporteerde die hoger waren dan de schattingen van Wall Street. Ibotta ging in april naar de beurs.

Nu Holdings, de in Brazilië gevestigde digitale bank, daalde met bijna 3 procent hoewel de winst over het derde kwartaal overeenkwam met de verwachting en de omzet de verwachtingen zelfs overtrof. Onder meer Warren Buffett en Cathie Wood zijn investeerders in het bedrijf.

Update: om de naam van Jerome Powell toe te voegen in de vierde alinea.

Door: ABM Financial News.
info@abmfn.nl
Redactie: +31(0)20 26 28 999