Ontvang nu dagelijks onze kooptips!
word abonnee
sluiten ✕
Terug naar discussie overzicht
Toekomstbeeld schreef op 11 september 2020 11:46 :
[...]
Weet je zo wat de ratio is bij bpost?
Meest vergelijkbaar mijn inziens wat betreft portfolio.
Dit is een mooi voorbeeld voor PostNL Investor Relations BPost corporate.bpost.be/~/media/Files/B/Bp... 200mln aandelen X EUR8,63 = EUR1,7mrd Net debt van EUR780mln (31-12-2019) Ondernemingswaarde = 1,7mrd + 0,78mrd = 2,5mrd EBITDA Outlook 2020 = ~475 schat ik in dus om te vergelijken met PostNL wordt het EV/EBITDA20E van 5,3x PostNL heeft sterkere groei in pakketen in het vooruitzicht lijkt de beurs te zeggen.
Makita schreef op 11 september 2020 11:25 :
[...]
Helemaal mooi!
Dan zou PostNL nu met EBITDA20E van ~EUR335mln en net debt van 729mln en 495mln uitstaande aandelen nu (bij 2,65 koers) een ondernemingswaarde hebben van 2,04mrd en een EV/EBITDA20E van 6,1x
Je neemt trouwens de Adjusted Net Debt maar denk dat je formeel de Net Debt moet hebben. 216 mln eind juni. 2,65 × 495 mln + 216 mln = 1,527 miljard / 335 mln = 4,6 als ratio. Overigens lijkt mij de Adjusted de logischere metric. Zodra de pensioenen worden afgelost wordt de cashpositie geraakt dus Adjusted de betere.
Makita schreef op 11 september 2020 12:04 :
[...]
Dit is een mooi voorbeeld voor PostNL Investor Relations
BPost
corporate.bpost.be/~/media/Files/B/Bp... 200mln aandelen X EUR8,63 = EUR1,7mrd
Net debt van EUR780mln (31-12-2019)
Ondernemingswaarde = 1,7mrd + 0,78mrd = 2,5mrd
EBITDA Outlook 2020 = ~475 schat ik in dus om te vergelijken met PostNL wordt het EV/EBITDA20E van 5,3x
PostNL heeft sterkere groei in pakketen in het vooruitzicht lijkt de beurs te zeggen.
Ik las ergens een paar weken geleden (dacht ve analist) dat postnl nog een onderwaardering kende tov de concurrentie. Dus als de 6,1 postnl versus 5,3 bpost correct zijn klopt die uitspraak niet. Of de berekening bij 1 vd 2 gaat scheef :-)
Toekomstbeeld schreef op 11 september 2020 12:13 :
[...]
Ik las ergens een paar weken geleden (dacht ve analist) dat postnl nog een onderwaardering kende tov de concurrentie.
Dus als de 6,1 postnl versus 5,3 bpost correct zijn klopt die uitspraak niet. Of de berekening bij 1 vd 2 gaat scheef :-)
Normaal wordt de markt door een bredere peer group bepaald. Deutsche post doet bijvoorbeeld ~12x volgens getallen (obv 5mrd ebitda) op Yahoo Finance finance.yahoo.com/quote/DPW.DE/key-st...
Bron: Tostrams Post NL laat een sterk technisch beeld zien. Advies: Steun: 2,50Weerstand: 3,35Korte termijn analyse: Post NL toont op de grafiek een patroon van hogere toppen en bodems, een teken van kopers die steeds hoger instappen. Binnen de stijgende trend intact ligt er weerstand rond 3,35 (top van 17 september 2018). De steun bevindt zich rond 2,50 (bodem van 8 september). Na een doorbraak onder steun 2,50 wordt 2,38 het volgende
Ik niet... Volgens mij is het wachten op een update van PostNL zelf.
analyse_A3CD schreef op 11 september 2020 13:33 :
Bron: Tostrams
Post NL laat een sterk technisch beeld zien.
Advies: Steun: 2,50Weerstand: 3,35Korte termijn analyse:
Post NL toont op de grafiek een patroon van hogere toppen en bodems, een teken van kopers die steeds hoger instappen. Binnen de stijgende trend intact ligt er weerstand rond 3,35 (top van 17 september 2018). De steun bevindt zich rond 2,50 (bodem van 8 september). Na een doorbraak onder steun 2,50 wordt 2,38 het volgende
In een paar dagen door nasr 3,35 zou lekker zijn. Ab voor het plaatsen. Inderdaad, 1 goed (update) bericht mbt herstel briefjes en 18% pakketjes groei over augustus zou ons daar kunnen brengen
Ter aanvulling op jullie schitterende uitzoek en rekenwerk; Net debt Bpost per einde Q2 2020 : 539.5 mio 1.7+0.5395 = 2.2395 / +- 0.475 = 4.7x
Het lijkt wel of ie enige moeite heeft met 2.675? Of spelen er andere belangen?;-)
Nogmaals ik heb geen verstand van opties maar zouden dat optiebelangen kunnen zijn die volgende week aflopen en men de koers onder de 2,70 wil houden ?
zodra PostNL confirmeert dat dividend voor 2021 weer uitgekeerd gaat worden dan vliegt het aandeel naar 3 plus wie wil er niet een geschoond bedrijf , dat nu eindelijk op de rails staat na jaren van bloed, zweet en tranen , in een uitgefaseerde sector voor post, maar een groei voor pakketten, het eerste aan waardeloze marge zonder vraag, het tweede laat ruimte om marge te verhogen en de vraag groeit, en je krijgt wachtgeld in de vorm van dividend om naar een fair-value te gaan van 5 euro begrijp dat 2.65 rijk oogt, maar dat is enkel omdat er complete over-kill op dit aandeel was toen het 6 maand geleden aan 1 euro noteerde, dat was ook een absolute schande dat het daar naartoe zakte het leek wel of SANDD een failliet geprijsd PostNL ging overnemen
Volledig mee eens, toen PostNL ooit rond EUR 3,00 noteerde stond het er veel beroerder voor dan nu. Koers moet daarom (veel) meer kunnen stijgen. Maar inderdaad, het wachten is even op een update omtrent het dividend, dan gaan we knallen.
toen PostNL nog 3 euro stond waren we een ander bedrijf 1/3 omzet vanuit het buitenland waar het MT ons elke kwartaal voorspiegelde dat dit 'binnenkort significant ging bijdragen aan de winst..en zonder SANDD... inmiddels is die 1/3 omzet voor een habbekrats verkocht . Inmiddels zijn we een corona rijkers..zonder dat was dit voor PostNL een zeer pijnlijk jaar geweest.... (jan/feb had een groei van 3% waar low dubbel digits was gecalculeerd).. Enfin pijnlijk maar deze crisis is de redding voor de aandeelhouder...en niets anders.
[quote alias=Cerburus id=12725887 date=202009111554] toen PostNL nog 3 euro stond waren we een ander bedrijf 1/3 omzet vanuit het buitenland waar het MT ons elke kwartaal voorspiegelde dat dit 'binnenkort significant ging bijdragen aan de winst..en zonder SANDD... inmiddels is die 1/3 omzet voor een habbekrats verkocht . Inmiddels zijn we een corona rijkers..zonder dat was dit voor PostNL een zeer pijnlijk jaar geweest.... (jan/feb had een groei van 3% waar low dubbel digits was gecalculeerd).. Enfin pijnlijk maar deze crisis is de redding voor de aandeelhouder...en niets anders. 1/3 van de omzet verkocht? Is dit wel juist? Wat was het marktaandeel van Sand?
Cerburus schreef op 11 september 2020 15:54 :
toen PostNL nog 3 euro stond waren we een ander bedrijf 1/3 omzet vanuit het buitenland waar het MT ons elke kwartaal voorspiegelde dat dit 'binnenkort significant ging bijdragen aan de winst..en zonder SANDD...
inmiddels is die 1/3 omzet voor een habbekrats verkocht . Inmiddels zijn we een corona rijkers..zonder dat was dit voor PostNL een zeer pijnlijk jaar geweest.... (jan/feb had een groei van 3% waar low dubbel digits was gecalculeerd)..
Enfin pijnlijk maar deze crisis is de redding voor de aandeelhouder...en niets anders.
PostNL was voor de overname van Sandd en na het afstoten van buitenland zover als nu al meer dan 50% pakket geworden en dat was in normale omstandigheden ook alleen maar meer geworden omdat pakketten ook nog stijgt ook zonder corona en post af blijft nemen. Corona heeft zaken versnelt en natuurlijk is dat gunstig voor PostNL, maar PostNL was zelf ook met een verbetering bezig en zonder de overname van Sandd was er wel gewoon dividend geweest en was de koers in eerste instantie ook niet zover gezakt. Om Corona de redding te noemen voor PostNL vind ik niet juist.
Cerburus schreef op 11 september 2020 15:54 :
toen PostNL nog 3 euro stond waren we een ander bedrijf 1/3 omzet vanuit het buitenland waar het MT ons elke kwartaal voorspiegelde dat dit 'binnenkort significant ging bijdragen aan de winst..en zonder SANDD...
inmiddels is die 1/3 omzet voor een habbekrats verkocht . Inmiddels zijn we een corona rijkers..zonder dat was dit voor PostNL een zeer pijnlijk jaar geweest.... (jan/feb had een groei van 3% waar low dubbel digits was gecalculeerd)..
Enfin pijnlijk maar deze crisis is de redding voor de aandeelhouder...en niets anders.
Mee eens, zonder corona hadden we waarschijnlijk in de range € 1,90 - € 2,25 gestaan. PostNL was op de weg terug maar dat corona was voor PostNL de wind in de rug die ze heel hard nodig hadden en nog steeds helpt dat de koers omhoog. Puur door corona heeft PostNL het hele jaar een soort Q4 gedraaid, traditioneel met afstand het beste kwartaal.
Stephanovic. schreef op 11 september 2020 16:20 :
RT 2,70!
Sodeju, het helpt echt als je hem over dat paar dagen dooie punt heen helpt!;-)
En nog even ~600k aandelen in de naveiling op EUR2,70 Goed weekend iedereen!
Aantal posts per pagina:
20
50
100
Direct naar Forum
-- Selecteer een forum --
Koffiekamer
Belastingzaken
Beleggingsfondsen
Beursspel
BioPharma
Daytraders
Garantieproducten
Opties
Technische Analyse
Technische Analyse Software
Vastgoed
Warrants
10 van Tak
4Energy Invest
Aalberts
AB InBev
Abionyx Pharma
Ablynx
ABN AMRO
ABO-Group
Acacia Pharma
Accell Group
Accentis
Accsys Technologies
ACCSYS TECHNOLOGIES PLC
Ackermans & van Haaren
ADMA Biologics
Adomos
AdUX
Adyen
Aedifica
Aegon
AFC Ajax
Affimed NV
ageas
Agfa-Gevaert
Ahold
Air France - KLM
Airspray
Akka Technologies
AkzoNobel
Alfen
Allfunds Group
Allfunds Group
Almunda Professionals (vh Novisource)
Alpha Pro Tech
Alphabet Inc.
Altice
Alumexx ((Voorheen Phelix (voorheen Inverko))
AM
Amarin Corporation
Amerikaanse aandelen
AMG
AMS
Amsterdam Commodities
AMT Holding
Anavex Life Sciences Corp
Antonov
Aperam
Apollo Alternative Assets
Apple
Arcadis
Arcelor Mittal
Archos
Arcona Property Fund
arGEN-X
Aroundtown SA
Arrowhead Research
Ascencio
ASIT biotech
ASMI
ASML
ASR Nederland
ATAI Life Sciences
Atenor Group
Athlon Group
Atrium European Real Estate
Auplata
Avantium
Axsome Therapeutics
Azelis Group
Azerion
B&S Group
Baan
Ballast Nedam
BALTA GROUP N.V.
BAM Groep
Banco de Sabadell
Banimmo A
Barco
Barrick Gold
BASF SE
Basic-Fit
Basilix
Batenburg Beheer
BE Semiconductor
Beaulieulaan
Befimmo
Bekaert
Belgische aandelen
Beluga
Beter Bed
Bever
Binck
Biocartis
Biophytis
Biosynex
Biotalys
Bitcoin en andere cryptocurrencies
bluebird bio
Blydenstijn-Willink
BMW
BNP Paribas S.A.
Boeing Company
Bols (Lucas Bols N.V.)
Bone Therapeutics
Borr Drilling
Boskalis
BP PLC
bpost
Brand Funding
Brederode
Brill
Bristol-Myers Squibb
Brunel
C/Tac
Campine
Canadese aandelen
Care Property Invest
Carmila
Carrefour
Cate, ten
CECONOMY
Celyad
CFD's
CFE
CGG
Chinese aandelen
Cibox Interactive
Citygroup
Claranova
CM.com
Co.Br.Ha.
Coca-Cola European Partners
Cofinimmo
Cognosec
Colruyt
Commerzbank
Compagnie des Alpes
Compagnie du Bois Sauvage
Connect Group
Continental AG
Corbion
Core Labs
Corporate Express
Corus
Crescent (voorheen Option)
Crown van Gelder
Crucell
CTP
Curetis
CV-meter
Cyber Security 1 AB
Cybergun
D'Ieteren
D.E Master Blenders 1753
Deceuninck
Delta Lloyd
DEME
Deutsche Cannabis
DEUTSCHE POST AG
Dexia
DGB Group
DIA
Diegem Kennedy
Distri-Land Certificate
DNC
Dockwise
DPA Flex Group
Draka Holding
DSC2
DSM
Duitse aandelen
Dutch Star Companies ONE
Duurzaam Beleggen
DVRG
Ease2pay
Ebusco
Eckert-Ziegler
Econocom Group
Econosto
Edelmetalen
Ekopak
Elastic N.V.
Elia
Endemol
Energie
Energiekontor
Engie
Envipco
Erasmus Beursspel
Eriks
Esperite (voorheen Cryo Save)
EUR/USD
Eurobio
Eurocastle
Eurocommercial Properties
Euronav
Euronext
Euronext
Euronext.liffe Optiecompetitie
Europcar Mobility Group
Europlasma
EVC
EVS Broadcast Equipment
Exact
Exmar
Exor
Facebook
Fagron
Fastned
Fingerprint Cards AB
First Solar Inc
FlatexDeGiro
Floridienne
Flow Traders
Fluxys Belgium D
FNG (voorheen DICO International)
Fondsmanager Gezocht
ForFarmers
Fountain
Frans Maas
Franse aandelen
FuelCell Energy
Fugro
Futures
FX, Forex, foreign exchange market, valutamarkt
Galapagos
Gamma
Gaussin
GBL
Gemalto
General Electric
Genfit
Genmab
GeoJunxion
Getronics
Gilead Sciences
Gimv
Global Graphics
Goud
GrandVision
Great Panther Mining
Greenyard
Grolsch
Grondstoffen
Grontmij
Guru
Hagemeyer
HAL
Hamon Groep
Hedge funds: Haaien of helden?
Heijmans
Heineken
Hello Fresh
HES Beheer
Hitt
Holland Colours
Homburg Invest
Home Invest Belgium
Hoop Effektenbank, v.d.
Hunter Douglas
Hydratec Industries (v/h Nyloplast)
HyGear (NPEX effectenbeurs)
HYLORIS
Hypotheken
IBA
ICT Automatisering
Iep Invest (voorheen Punch International)
Ierse aandelen
IEX Group
IEX.nl Sparen
IMCD
Immo Moury
Immobel
Imtech
ING Groep
Innoconcepts
InPost
Insmed Incorporated (INSM)
IntegraGen
Intel
Intertrust
Intervest Offices & Warehouses
Intrasense
InVivo Therapeutics Holdings Corp (NVIV)
Isotis
JDE PEET'S
Jensen-Group
Jetix Europe
Johnson & Johnson
Just Eat Takeaway
Kardan
Kas Bank
KBC Ancora
KBC Groep
Kendrion
Keyware Technologies
Kiadis Pharma
Kinepolis Group
KKO International
Klépierre
KPN
KPNQwest
KUKA AG
La Jolla Pharmaceutical
Lavide Holding (voorheen Qurius)
LBC
LBI International
Leasinvest
Logica
Lotus Bakeries
Macintosh Retail Group
Majorel
Marel
Mastrad
Materialise NV
McGregor
MDxHealth
Mediq
Melexis
Merus Labs International
Merus NV
Microsoft
Miko
Mithra Pharmaceuticals
Montea
Moolen, van der
Mopoli
Morefield Group
Mota-Engil Africa
MotorK
Moury Construct
MTY Holdings (voorheen Alanheri)
Nationale Bank van België
Nationale Nederlanden
NBZ
Nedap
Nedfield
Nedschroef
Nedsense Enterpr
Nel ASA
Neoen SA
Neopost
Neovacs
NEPI Rockcastle
Netflix
New Sources Energy
Neways Electronics
NewTree
NexTech AR Solutions
NIBC
Nieuwe Steen Investments
Nintendo
Nokia
Nokia OYJ
Nokia Oyj
Novacyt
NOVO-NORDISK AS
NPEX
NR21
Numico
Nutreco
Nvidia
NWE Nederlandse AM Hypotheek Bank
NX Filtration
NXP Semiconductors NV
Nyrstar
Nyxoah
Océ
OCI
Octoplus
Oil States International
Onconova Therapeutics
Ontex
Onward Medical
Onxeo SA
OpenTV
OpGen
Opinies - Tilburg Trading Club
Opportunty Investment Management
Orange Belgium
Oranjewoud
Ordina Beheer
Oud ForFarmers
Oxurion (vh ThromboGenics)
P&O Nedlloyd
PAVmed
Payton Planar Magnetics
Perpetuals, Steepeners
Pershing Square Holdings Ltd
Personalized Nursing Services
Pfizer
Pharco
Pharming
Pharnext
Philips
Picanol
Pieris Pharmaceuticals
Plug Power
Politiek
Porceleyne Fles
Portugese aandelen
PostNL
Priority Telecom
Prologis Euro Prop
ProQR Therapeutics
PROSIEBENSAT.1 MEDIA SE
Prosus
Proximus
Qrf
Qualcomm
Quest For Growth
Rabobank Certificaat
Randstad
Range Beleggen
Recticel
Reed Elsevier
Reesink
Refresco Gerber
Reibel
Relief therapeutics
Renewi
Rente en valuta
Resilux
Retail Estates
RoodMicrotec
Roularta Media
Royal Bank Of Scotland
Royal Dutch Shell
RTL Group
RTL Group
S&P 500
Samas Groep
Sapec
SBM Offshore
Scandinavische (Noorse, Zweedse, Deense, Finse) aandelen
Schuitema
Seagull
Sequana Medical
Shurgard
Siemens Gamesa
Sif Holding
Signify
Simac
Sioen Industries
Sipef
Sligro Food Group
SMA Solar technology
Smartphoto Group
Smit Internationale
Snowworld
SNS Fundcoach Beleggingsfondsen Competitie
SNS Reaal
SNS Small & Midcap Competitie
Sofina
Softimat
Solocal Group
Solvac
Solvay
Sopheon
Spadel
Sparen voor later
Spectra7 Microsystems
Spotify
Spyker N.V.
Stellantis
Stellantis
Stern
Stork
Sucraf A en B
Sunrun
Super de Boer
SVK (Scheerders van Kerchove)
Syensqo
Systeem Trading
Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC)
Technicolor
Tele Atlas
Telegraaf Media
Telenet Groep Holding
Tencent Holdings Ltd
Tesla Motors Inc.
Tessenderlo Group
Tetragon Financial Group
Teva Pharmaceutical Industries
Texaf
Theon International
TherapeuticsMD
Thunderbird Resorts
TIE
Tigenix
Tikkurila
TINC
TITAN CEMENT INTERNATIONAL
TKH Group
TMC
TNT Express
TomTom
Transocean
Trigano
Tubize
Turbo's
Twilio
UCB
Umicore
Unibail-Rodamco
Unifiedpost
Unilever
Unilever
uniQure
Unit 4 Agresso
Univar
Universal Music Group
USG People
Vallourec
Value8
Value8 Cum Pref
Van de Velde
Van Lanschot
Vastned
Vastned Retail Belgium
Vedior
VendexKBB
VEON
Vermogensbeheer
Versatel
VESTAS WIND SYSTEMS
VGP
Via Net.Works
Viohalco
Vivendi
Vivoryon Therapeutics
VNU
VolkerWessels
Volkswagen
Volta Finance
Vonovia
Vopak
Warehouses
Wave Life Sciences Ltd
Wavin
WDP
Wegener
Weibo Corp
Wereldhave
Wereldhave Belgium
Wessanen
What's Cooking
Wolters Kluwer
X-FAB
Xebec
Xeikon
Xior
Yatra Capital Limited
Zalando
Zenitel
Zénobe Gramme
Ziggo
Zilver - Silver World Spot (USD)