Van beleggers
voor beleggers
desktop iconMarkt Monitor

Inloggen

  • Geen account? Registreren

Wachtwoord vergeten?

Altice November 2017

11.659 Posts
Pagina: «« 1 ... 393 394 395 396 397 ... 583 »» | Laatste | Omlaag ↓
  1. forum rang 7 Toekomstbeeld 23 november 2017 08:52
    quote:

    De_bonte_leeuw schreef op 23 november 2017 08:42:


    Ik heb de vele berichten in laten werken en ben tot bezinning gekomen en tot de conclusie:
    Er zijn twee teams - de groene en de rode
    In principe wordt er gespeeld om de EBITDA.

    Het groene team berekent een toekomstige groeiende EBITDA waarbij de schuldenlast geleidelijk en gedeeltelijk wordt afgelost (los van de te verkopen onderdelen)- EBITDA verbetering t.o.v de schuldenlast dus.
    Het rode team berekent een dalende EBITDA waarbij de schuldenlast ondraaglijk is en legt het accent veelal op de schuldenberg.

    Na het rekenwerk van de beide grootmeesters (boekhouden) - Toekomstvisie en pieren en het rekenwerk van de oppositie ff-relativeren te hebben bestudeerd ben ik tot de slotsom gekomen dat ik het groene team als grootste kanshebber zie.
    Derhalve hou ik mijn stukken Altice aan.
    Om rust te brengen in mijn Altice porto vul ik vandaag het "virtuele verlies" aan van 8,40(break-even) tot aan het slot van gisteren en vul dat wekelijks op vrijdag slot aan indien nodig.
    De aanvulling zie ik als afschrijving en wordt niet ingezet om te middelen.


    Mooie opsplitsing :-)

    Al vraag ik me af of er binnen het rode team ook maar 1 persoon te vinden is die denkt dat de EBITDA's gaan dalen......

    minder hard stijgen (dan eerder afgegeven in de Outlook van Altice) is zelfs voor alle officiële Hold/Sell analisten het uitgangspunt......


  2. Levy 23 november 2017 08:54
    Wordt een donkergroene dagslot vandaag voor Altice, en tevens acht ik een trendomkeer zeker niet uitgesloten. Sentiment moet keren, waarbij berichten over verkoop van assets alsmede koopadviezen zoals die van ABN AMRO van vandaag zullen helpen. Vergeet verder niet dat de koers zeer laag staat. Dit moet je meenemen in je risk/reward afweging.
  3. forum rang 7 Toekomstbeeld 23 november 2017 08:56
    quote:

    YR/YR schreef op 23 november 2017 08:41:


    [...]

    ze hebben in 18 maanden tijd 88% van de schulden geherfinancierd. Ik denk dat het heel goed mogelijk is om de schuld nu ook te reduceren. Wat dat betreft maak ik mij niet zo heel veel zorgen. Maar de EBITDA moet wel doorgroeien. Wellicht dat er in 2019 weer een overname gedaan kan worden


    Ja dat zou zeker fijn zijn. Ik hoop wel dat men de goede clausules heeft opgenomen zodat men goedkoop vervroegd kan aflossen. Vervroegd aflossen van bv 7,5% bond die bv 6 jaar ver weg staat is niet gratis.
  4. forum rang 6 Over en uit... 23 november 2017 08:59
    quote:

    Levy schreef op 23 november 2017 08:54:


    Wordt een donkergroene dagslot vandaag voor Altice, en tevens acht ik een trendomkeer zeker niet uitgesloten. Sentiment moet keren, waarbij berichten over verkoop van assets alsmede koopadviezen zoals die van ABN AMRO van vandaag zullen helpen. Vergeet verder niet dat de koers zeer laag staat. Dit moet je meenemen in je risk/reward afweging.

    Precies. Er zijn behoorlijke problemen, dat zal niemand ontkennen. Maar je moet ook kijken naar koopkansen op de beurs. Zo is het gewoon.
  5. forum rang 4 pieren 23 november 2017 09:01
    quote:

    De_bonte_leeuw schreef op 23 november 2017 08:42:


    Ik heb de vele berichten in laten werken en ben tot bezinning gekomen en tot de conclusie:
    Er zijn twee teams - de groene en de rode
    In principe wordt er gespeeld om de EBITDA.

    Het groene team berekent een toekomstige groeiende EBITDA waarbij de schuldenlast geleidelijk en gedeeltelijk wordt afgelost (los van de te verkopen onderdelen)- EBITDA verbetering t.o.v de schuldenlast dus.
    Het rode team berekent een dalende EBITDA waarbij de schuldenlast ondraaglijk is en legt het accent veelal op de schuldenberg.

    Na het rekenwerk van de beide grootmeesters (boekhouden) - Toekomstvisie en pieren en het rekenwerk van de oppositie ff-relativeren te hebben bestudeerd ben ik tot de slotsom gekomen dat ik het groene team als grootste kanshebber zie.
    Derhalve hou ik mijn stukken Altice aan.
    Om rust te brengen in mijn Altice porto vul ik vandaag het "virtuele verlies" aan van 8,40(break-even) tot aan het slot van gisteren en vul dat wekelijks op vrijdag slot aan indien nodig.
    De aanvulling zie ik als afschrijving en wordt niet ingezet om te middelen.


    Meneer leeuw, nog de volgende toevoeging:

    - ook al heeft het “groene” team gelijk mbt ebitda het “rode” team kan gelijk krijgen wat betreft de koersontwikkeling.

    Hoe dan?
    Ook al gaat de ebitda maar de 10 mrd en geeft dat netto 5 mrd te verdelen,
    dan krijgen de schuldeisers 3 mrd (op hun 50 mrd leningen)
    En de aandeelhouders 2 mrd (op hun 10 mrd aan investering tegen huidige koers)

    Als dit de huidige propositie is, hoeft dat niet per se aantrekkelijk te zijn voor de aandeelhouders.
    Je loopt best veel risico (niemand weet wat Drahi operationeel gaat doen en de rentes zijn opgelopen naar zo’n 7%, dus de obligatiehouders nemen een steeds groter deel van de koek)

    Best lastig te waarderen dit fonds..

11.659 Posts
Pagina: «« 1 ... 393 394 395 396 397 ... 583 »» | Laatste |Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met je emailadres en wachtwoord

Direct naar Forum

Meer »

Koers 0,000   Verschil 0,00 (0,00%)
Laag 0,000   Volume 0
Hoog 0,000   Gem. Volume 0
Premium

KOPEN OF VERKOPEN?

Het laatste advies leest u als IEX Premium-lid

Ontdek Premium

Gerelateerde Video's

  1. video thumbnail

    Arend Jan Kamp over Altice

    13 december 2017 15:39 - Vimeo

  2. video thumbnail

    Arend Jan Kamp over Altice en Gemalto

    13 november 2017 15:37 - Vimeo

  3. video thumbnail

    Arend Jan Kamp over Altice

    3 november 2017 15:26 - Vimeo

  4. video thumbnail

    Arend Jan Kamp over Altice

    8 maart 2017 16:40 - Vimeo

Lees verder op het IEX netwerk Let op: Artikelen linken naar andere sites

Gesponsorde links