Aandeel PostNL Koninklijke AEX:PNL.NL, NL0009739416

quote:

MD2018 schreef op 17 juni 2021 10:55:

[...]

Afschrijven op SANDD, zou vreemd zijn ivm met de synergie en voordelen die ze communiceren toch? Verder De afschrijving komt dan buiten EBITDA dus is meer boekhoudkundig. Wat belangrijk is is dat volume hoog blijft en dat de cash positie verder verbeterd. Als men zo door gaat is men schulden vrij... Heeft men geen grote dossiers meer in de kast en er is eigenlijk alleen nog dat kleine dingetje dat heet de claim...... Want laten we eerlijk zijn, slaat nergens op om hier nu nog steeds niks mee te doen. Wat natuurlijk wel interessant kan zijn is dat achter de schermen er toch misschien een partij aan het praten is.. Dan laat men deze claim liggen en kan de overnemende partij deze neerleggen zonder de politieke implicaties voor het bestuur zelf te hebben. (Herna is veel te nauw verbonden met de politiek!) PostNL blijft gewoon interessant om overgenomen te worden.

+ Waardering vergeleken met andere is veel te laag
+ PostNL heeft veel eerder geïnvesteerd in innovatie
+ Marktleider in Benelux
+ Lage schuldenlast
+ Grote dossiers zijn opgelost
+ Claim! ( kan een soort van extraatje zijn voor de overnemende partij)
+ Volumes blijven hoog door hogere koop bereidheid van consument
+ Dividend ( als PostNL wordt overgenomen zal het dividend in de nieuwe organisatie blijven)
+ 'slecht management' kan dus alleen maar beter worden met de juiste mensen aan te top!!

- ??? zijn er min punten nu.....

Zomaar mijn gedachtes over PostNL!

Succes allen

quote:

huseman1 schreef op 17 juni 2021 12:09:

Wanneer je het verhaal op de IEX leest over deutsche post en de omzet in april, dan is de koers/waardering van postnl meer dan bedroevend

quote:

Cerburus schreef op 17 juni 2021 10:51:

volgens mij was de post goodwill mbt tot SANDD 158 miljoen ten tijde overname, zal inmiddels al wel 2x 10% (regulier) op zijn afgeschreven. maar je weet maar nooit :) Ik heb hier wel van toekomstbeeld geleerd dat dit van invloed is op het EV en niet op de EBIT(DA) , dat heeft/had impact op de schuldenratio, wat weer een voorwaarde was voor dividend (<2). Weet niet wat de schuldenratio momenteel is, ik verkeer gelukkig in goed gezeldschap, want Pim wist dit laatst ook niet n.a.v vraag analist. (soms breekt je klomp). Maar dat was de reden dat dit vorig jaar vrij intensief besproken is op het forum. Gelukkig dankzij corona zal versnelde afboeking niet leidden tot een ratio > 2, maar het is wel een negatief beeld wat naar voren zou komen m.b.t de toekomstige resultaatverwachting op dit vlak.
Enfin..lang verhaal. Maar ja er kan nog heel wat worden afgeboekt op SANDD, directe impact op EBIT(DA)? neen, Goed voor het beeld naar voren? Nope.

quote:

Biffy schreef op 17 juni 2021 11:12:

[...]

Voor wat jij als een "slecht management" bestempeld, noem je wel erg veel pluspunten op! Hebben ze blijkbaar toch een paar dingen goed gedaan! ;-)

quote:

nonetheless schreef op 17 juni 2021 13:51:

@prins en @cerburus: Jullie hebben de neergang meegemaakt na de mislukte Bpost 5,75 actie.
De neergang voerde langs 1 euro naar de coronaperiode, wat niemand kon voorzien.

Ter lering voor mij: wat maakte toen dat jullie 'er in' bleven zitten. Ik lees zoveel min punten over die tijd, over het MT, over riskante aankopen, etc. Is het allemaal achteraf kennis, of reflecterend op jullie beleggingsstrategie, welke wijsheid hebben jullie opgedaan (en kan ik van leren..)

quote:

nonetheless schreef op 17 juni 2021 13:51:

@prins en @cerburus: Jullie hebben de neergang meegemaakt na de mislukte Bpost 5,75 actie.
De neergang voerde langs 1 euro naar de coronaperiode, wat niemand kon voorzien.

Ter lering voor mij: wat maakte toen dat jullie 'er in' bleven zitten. Ik lees zoveel min punten over die tijd, over het MT, over riskante aankopen, etc. Is het allemaal achteraf kennis, of reflecterend op jullie beleggingsstrategie, welke wijsheid hebben jullie opgedaan (en kan ik van leren..)

quote:

Cerburus schreef op 17 juni 2021 14:33:

dank je voor je reactie, ik geeft gewoon antwoord op een vraag vriendelijke forum collega

quote:

baantjer schreef op 17 juni 2021 14:30:

[...]

Bla bla bla