Aandeel ADYEN NV AEX:ADYEN.NL, NL0012969182

quote:

DenisG schreef op 10 februari 2021 10:16:

sorry om dat te horen Analytisch denker, hoewel de waardering hoog lijkt zijn de groeimogelijkheden er gewoon volop. Adyen is een van de weinige bedrijven die ook in lockdown nog echt successen weet neer te zetten. Het is simpelweg een stuk veiliger dan vrijwel alle andere sectoren waar nog grote verliezen genomen zullen moeten worden. Ik houd mijn aandeeltjes nog even vast

quote:

lanciared schreef op 10 februari 2021 13:50:

[...]

Hallo Denis, je vergeet Heijmans, als bedrijf ook, dat in Corona jaar 2020 verder flink blijft groeien, en zijn winst verhoogt.
Op een koers van 11 euro, noteert het nu met een K/W verhouding van rond de 7.
Ik herhaal het even : zeven dus.

Er moet nog heel wat gebouwd worden, de eerstvolgende jaren, tot pakweg 2030.
Hopend op 100.000 woningen erbij per jaar.
Verder zijn ze ook in de weer om alom de electrische laadpalen te plaatsen, voor tal van opdrachtgevers (ja, dacht ook aan Alfen / Fastned, en andere opdrachtgevers)
(Werk genoeg, en werk met een mooie marge)
Zij doen de grondwerkzaamheden, en kunnen natuurlijk ook de palen rechtzetten in de grond.
Ja, Heijmans te koop voor een K/W van rond de 7.
Beslist wat achtergebleven, en kansrijk volgens mij.
Vrijdag komen ze met jaarresultaten, en verwachtingen.
De kans zit erin dat de nettowinst harder gegroeid is, dan bij Ayden.
LR

quote:

Wilbar schreef op 10 februari 2021 11:42:

[...]Maar die worden niet zo goed gelezen. Of ze worden niet gesnapt.... :)

quote:

Mangy_Scoundrel schreef op 10 februari 2021 15:06:

[...]
Voor zover ik heb begrepen loopt de omzetgroei terug.
Klopt he? Mooi, dan heb ik het in ieder geval goed gelezen ;-)

Dan kun je middels een berekening op je sigarendoosje met een aangenomen omzetgroei van 25% voor 5 jaar gevolgd door 5 jaar á 15% jezelf wel wijs maken dat de huidige waarde correct is, maar dan ga je voorbij aan het feit dat die omzetgroei terug loopt.

Misschien iets minder tunnelvisie en wat meer focus op die teruglopende omzetgroei.
Komt er ineens een heel andere waarde uit voor Adyen.

Adyen is een mooi bedrijf, maar de waardering is zorgelijk naar mijn mening.

quote:

Mangy_Scoundrel schreef op 10 februari 2021 15:06:

[...]
Voor zover ik heb begrepen loopt de omzetgroei terug.
Klopt he? Mooi, dan heb ik het in ieder geval goed gelezen ;-)

Dan kun je middels een berekening op je sigarendoosje met een aangenomen omzetgroei van 25% voor 5 jaar gevolgd door 5 jaar á 15% jezelf wel wijs maken dat de huidige waarde correct is, maar dan ga je voorbij aan het feit dat die omzetgroei terug loopt.

Misschien iets minder tunnelvisie en wat meer focus op die teruglopende omzetgroei.
Komt er ineens een heel andere waarde uit voor Adyen.

Adyen is een mooi bedrijf, maar de waardering is zorgelijk naar mijn mening.

quote:

LongTermValueInvestor schreef op 10 februari 2021 10:55:

[...]

De invloed van particuliere beleggers op dit soort fondsen is te verwaarlozen.

quote:

Wilbar schreef op 10 februari 2021 15:16:

[...]
Verwarring en verschil van mening/inzicht ontstaat al door het begrip 5 jaar a 15% en de mogelijke invulling daarvan:

quote:

Wilbar schreef op 10 februari 2021 15:16:

[...]
Verwarring en verschil van mening/inzicht ontstaat al door het begrip 5 jaar a 15% en de mogelijke invulling daarvan:

Jaar 1: 100 + 15% = 100 + 15 = 115
Jaar 2: 115 + 15% = 115 + 17,25 = 132,25
Jaar 3: 132,25 + 15% = 132.25 + 19,83 = 152,08
Jaar 4 : 152,08 + 15% = 152,08 + 22,82 = 174,90
Jaar 5: 174,90+ 15% = 174,90 + 26,23 = 201,13

Dat is al weer een heel verschil met 100 + (5x 15).

Disclaimer: momenteel geen positie meer: Heb van de zomer alle Adyen gelost omdat mijn target was bereikt.

quote:

Mangy_Scoundrel schreef op 10 februari 2021 15:06:

[...]
Voor zover ik heb begrepen loopt de omzetgroei terug.
Klopt he? Mooi, dan heb ik het in ieder geval goed gelezen ;-)

Dan kun je middels een berekening op je sigarendoosje met een aangenomen omzetgroei van 25% voor 5 jaar gevolgd door 5 jaar á 15% jezelf wel wijs maken dat de huidige waarde correct is, maar dan ga je voorbij aan het feit dat die omzetgroei terug loopt.

Misschien iets minder tunnelvisie en wat meer focus op die teruglopende omzetgroei.
Komt er ineens een heel andere waarde uit voor Adyen.

Adyen is een mooi bedrijf, maar de waardering is zorgelijk naar mijn mening.

quote:

LongTermValueInvestor schreef op 10 februari 2021 15:43:

[...]

De omzetgroei is versneld t.o.v. H1 2020. Ik gebruikt slechts de verwachting van het bestuur zelf. Als u een andere mening heeft over de toekomstige omzetgroei van Adyen, heeft u ook een andere mening over de waardering. Dat is prima. Zo werkt de beurs. We weten pas over 5 jaar wie gelijk krijgt.

quote:

LongTermValueInvestor schreef op 10 februari 2021 15:43:

[...]

De omzetgroei is versneld t.o.v. H1 2020. Ik gebruikt slechts de verwachting van het bestuur zelf. Als u een andere mening heeft over de toekomstige omzetgroei van Adyen, heeft u ook een andere mening over de waardering. Dat is prima. Zo werkt de beurs. We weten pas over 5 jaar wie gelijk krijgt.

quote:

LongTermValueInvestor schreef op 10 februari 2021 15:43:

[...]

De omzetgroei is versneld t.o.v. H1 2020. Ik gebruikt slechts de verwachting van het bestuur zelf. Als u een andere mening heeft over de toekomstige omzetgroei van Adyen, heeft u ook een andere mening over de waardering. Dat is prima. Zo werkt de beurs. We weten pas over 5 jaar wie gelijk krijgt.

quote:

LongTermValueInvestor schreef op 10 februari 2021 15:43:

Ik gebruikt slechts de verwachting van het bestuur zelf.

quote:

Mangy_Scoundrel schreef op 10 februari 2021 16:37:

[...]
Als het bestuur zelf aan het verkopen is geslagen, dan heb ik nooit zo heel veel vertrouwen in dat soort uitgesproken verwachtingen.

Ondertussen is de lock-up van 180 dagen na de vorige verkoop bijna voorbij, we zullen zien of ze wederom gaan verkopen.

www.iex.nl/Nieuws/ANP-210820-102/Best...

quote:

ressiva schreef op 10 februari 2021 19:33:

Ik heb snel wat shorts gekocht.
De koers boven de 2000 is volkomen op hol geslagen!
1 tegenvaller en de koers is gehalveerd en dan nog veel te hoog.

quote:

Wilbar schreef op 10 februari 2021 18:33:

[...]
Verkopen door bestuursleden zijn al in een ver(!) verleden aangekondigd in de jaarverslagen.

"The stock options held by Mr. Uytdehaage and Mr. Prins are due to expire 1 December 2021. Mr. Uytdehaage and Mr. Prins have instructed ABN Amro to gradually sell the remaining stock options in the period running from 1 July 2019 (i.e. after expiry of the Post-IPO Shareholders’ lock-up period) until 1 December 2021. The stock options shall be sold on a monthly basis, in portions equally divided over the 3 (three) calendar years, with due observation of a 15% daily trading-cap. As per the instruction, the stock options shall be sold at any given market-price. Mr. Halse and Mr. Wijn have given similar instructions to ABN Amro. Upon each sale, appropriate notifications shall be made via the AFM register."

Stond al in het Jaarverslag 2018 (op pagin 98).
De uitgesproken verwachten (waar u het over heeft) zijn dus mede gebaseerd met inachtneming van bovenstaande.