Slotcall: AEX houdt zich kranig, terwijl overal de riemen worden vastgesjord voor Nvidia

Terwijl Wall Street peentjes zweet voor de kwartaalcijfers van Nvidia vanavond, wandelde de AEX vandaag ogenschijnlijk onbezorgd naar een hoger slot van 910,74, een stijging van 0,3%.

Die cijfers van Nvidia gaan ongetwijfeld hier ook impact hebben - als het al niet via de chipaandelen is, dan wel via het algemeen beurssentiment, dat er ook makkelijk door beïnvloed kan worden - maar na een paar dagen van vrijwel bevroren koersen, durft de index in ieder geval weer een béétje richting te kiezen, Nvidia of geen Nvidia.

In Amerika worden de stoelriemen alvast aangesjord: techindex Nasdaq noteert ruim een procent lager, Nvidia 2%. We zijn er al een paar kwartalen aan gewend, maar het blijft uitzonderlijk dat de rapportage van één aandeel zo'n impact heeft in de markt. 

AI-boegbeeld dat levert

Het moge bekend zijn: Nvidia is de belangrijkste maker en leverancier van hard- en software om AI-toepassingen te kunnen bouwen. De AI-trend is sinds eind 2022, toen ChatGPT voor het publiek beschikbaar kwam, de grote gangmaker achter de beursrally, en Nvidia is het boegbeeld van die technologische revolutie.

Een boegbeeld dat levert, bovendien. Dat de markt er zo gespannen op wacht is begrijpelijk als je de track record van de voorbije anderhalf jaar erbij neemt. De laatste twee edities leverden aandeelhouders in het fonds elk meer dan $200 miljard aan beurswaarde op.   

En ook vanavond wordt gooi- en smijtwerk verwacht. Goldman Sachs berekende dat uitstaande optieposities in het aandeel duiden op een verwachte swing van zo'n 10%. En dan hebben we het over ruim $300 miljard. Dat kan beide kanten op zijn, overigens: de posities zijn per saldo gebalanceerd, stelt Goldman Sachs vast.

IEX-analist Hildo Laman schreef deze week een vooruitblik op de Nvidia-cijfers. Hij stelt vast dat Nvidia inmiddels zo routineus de verwachtingen verslaat dat een kleine overtreffing van de schattingen van een paar procent waarschijnlijk geen indruk zal maken - mischien zelfs wel als teleurstellend wordt gezien. Zijn volledige vooruitblik leest u hier.

Voor de meeschrijvers, dit is het complete pakket van marktverwachtingen voor Nvidia:

$NVDA IS SET TO REPORT Q2 EARNINGS TODAY AT 16:20 ET, AND HERE'S WHAT THE STREET WILL BE WATCHING:

Q2 Estimates:
— EPS: $0.65, up +140% YoY
— Revenue: $28.9B, up +114% YoY

However, the buyside estimates are way higher, expecting revenue in the range of $33-35 billion.

Recent… pic.twitter.com/kbBtfxUMwG

— Wall St Engine (@wallstengine) August 28, 2024

Lees ook: Dit hád u kunnen verdienen aan het aandeel Nvidia

AI ai ai, Super Micro

Enfin, als u er vanavond niet voor opblijft, morgenochtend weten we meer - en kan de markt er heel anders uitzien. Of het bleek allemaal veel minder explosief dan we dachten.

Waar het al wel heftig beweegt is bij een ander AI-aandeel, Super Micro. begin dit jaar was dat tot griote hoogte gestegen, maar de laatste maanden was de klad er al wat in gekomen. Deze week ging het helemaal verkeerd: de investigative researchers van Hindenburg Research publiceerden een rapport waarin Super Micro werd beschuldigd van knoeien met de cijfers.

Geen malse aantijging, en die werd vandaag gevolgd door een bericht van Super Micro zelf: het bedrijf stelt de publicatie van het jaarverslag uit. Dat gebeurt twee dagen voor de geplande publicatie. Reden: "het management heeft extra tijd nodig om het ontwerp en de interne controles van de financiële verslaggeving te voltooien".

Er zijn koersen om minder geïmplodeerd en Super Micro staat op dit moment dan ook 25% lager op Wall Street. 

iJustEatFoodAway?

In Nederland was er vooral een opvallende stijger-noch-daler te bewonderen. Bij de meeste aandelen zorgt fusie- en overnamepraat wel voor wat reuring, maar Just Eat Takeaway doet zelden wat je verwacht en vandaag is niet anders.

Wat is het verhaal? Analisten van JP Morgan schreven een rapport waarin een samengaan van grote spelers in de thuisbezorgd-sector als goed idee werd geopperd. Met name investeerder Prosus wordt daarin genoemd als speler die een belangrijke rol kan vervullen.

Prosus-CEO Fabricio Blois is voormalig CEO van iFood, de grootste maaltijdbezorger van Brazilië, en Prosus heeft zelf een groot belang in JET-tegenspeler Delivery Hero. Die twee zouden samen kunnen gaan, stelt JP Morgan voor, maar als Prosus ook Just Eat overneemt - wat het al eens probeerde - en "JustiFoodHero" creëert, wordt de hele Europese maaltijdbezorgsector geconsolideerd en liggen er honderden miljoenen aan synergievoordelen voor het oprapen.  

Amerikaanse zakenbanken lijken zich warm te lopen voor een verdere marktconsolidatie. https://t.co/Z5ffawMRBM

— IEX Analistenteam (@Analistenteam) August 28, 2024

Spannend genoeg, maar het aandeel Just Eat Takeaway werd niet echt gegrepen door overnamefantasievandaag. Na een hogere opening gleed het aandeel langzaam weg en sloot zojuist op ene verlies van 0,6%. Het leverde wel een amusant gesprekje op X op tussen JET's Jitse Groen en zijn collega bij Delivery Hero, Niklas Östberg. Want die naam bekt niet echt lekker.

JustiFoodHero ?? I think we would have to work on the name @niklasoestberg

— Jitse Groen (@jitsegroen) August 28, 2024

Wat is uw favoriete aandeel voor september?

De beursmaand is bijna ten einde en dat betekent dat er weer een nieuwe meting komt van het Nationaal Beleggerssentiment. Van welk aandeel voorziet u de beste prestaties en van welk fonds de slechtste? En hoe denkt u dat de AEX komende maand gaat presteren? Ook zijn we benieuwd wie volgens u beter is voor de beurs: Kamala Harris of Donald Trump. Laat ons weten wat u verwacht en lees de uitslag volgende week!

Stem hier voor het Nationaal Beleggerssentiment

De brede markt

Stijgers & dalers

De top-5 en flop-5 van het Damrak:

• Philips (+2,3%) leidt de AEX ,en is dit jaar bezig aan een sterke remonte
• Ook een opvallend goede dag voor Wolters Kluwer (+1,9%)
• Adyen (+0,8%) staat in het linkerrijtje, en gaat werken voor IKEA
• Arcelor Mittal (+1,2%) ligt er deze maand goed bij en kreeg vandaag een extra zetje van Deutsche Bank
• ASR (-1,9%) gaat vandaag €1,16 ex-dividend; gecorrigeerd daarvoor stijgt het aandeel 0,7%
• De chippers liggen in aanloop naar het Nvidia-moment verspreid over het bord; ASML (+0,7%) is koploper
• Het Small Cap World Fund stapt stukje bij beetje verder uit Alfen (-1,5%) 
• SBM Offshore (-0,1%) blijft stoïcijns onder een koersdoelverhoging door ING
• Daredevils - want insiders mogen niet - kiezen positie in Azerion (+16,8%) vóór de cijfers van morgen
• NX Filtration (-2,5%) ziet de omzet stijgen, maar kan de onzekerheden niet echt wegnemen

Agenda

Na het slot van Wall Street - bij Nvidia wordt het vaak wat later dan 22:00 uur - kunt u op deze site terecht voor het eerste breaking Nvidia-nieuws. Morgen zijn er cijfers van stuiterbal Azerion en beleggersbastion HAL en er staan een paar serieus te nemen macrocijfers op de rol, in de vorm van de Duitse inflatie, het Amerikaanse BBP en de wekelijks steunaanvragen.

• 22:00 HP Q3-cijfers
• 22:00 Nvidia Q2-cijfers
• 22:00 Salesforce Q2-cijfers
• 07:00 Delivery Hero Q2-cijfers
• 08:00 Azerion Q2-cijfers
• 11:00 EU consumentenvertrouwen aug
• 13:00 Best Buy Q2-cijfers
• 13:00 Campbell Q4-cijfers
• 14:00 Dui Inflatie aug
• 14:30 VS Economische groei Q2 2e raming
• 14:30 VS steunaanvragen - wekelijks
• 16:00 VS Woningverkopen juli
• 18:00 HAL Q2-cijfers

En dan nog even dit

Ondertussen in Japan Zuid-Europa:

Italy's debt-to-GDP ratio will be over 150% in 2030 and will pass 200% in 2050, according to T. Rowe Price analysts. This is scaring. // @LaStampa @giubot @giapao pic.twitter.com/qpDuHyUBDQ

— Fabrizio Goria (@FGoria) August 28, 2024

Waarschuwing: markt-timen kost geld. (Ook wel bekend als de Behaviour Gap)

Index fonds beleggers laten een hoop geld liggen, door proberen te timen.
Das jammer gemiddeld verliezen ze daar 1,1% per jaar mee.
En in alle categorien.
(Morningstar rapport) pic.twitter.com/9DdOQauQQ5

— Corné van Zeijl (@beursanalist) August 28, 2024

Na UMG lijkt het Damrak een nieuwe Vivendi-spinoff te mogen verwelkomen

Waarom brengt Vivendi dochterbedrijf Havas naar de Amsterdamse beurs?https://t.co/C0d3SDkNwM

— IEX.nl (@IEXnl) August 28, 2024

In een groot en machtig land, niet zo heel ver hier vandaan...

“These cards show me dancing and even me holding some BITCOINS!”

This is a quite unbelievable video, on a number of levels pic.twitter.com/UgqDqq5okr

— Jemima Kelly (@jemimajoanna) August 28, 2024