Alibaba, Baidu, Tencent en de rest: kunt u zich nog beheersen?

Hebt u dat ook? Ik wel en er zitten er meer verlekkerd naar Big Tech China te kijken. Oud-collega Justin Bleekemolen, intussen alweer een paar jaartjes bij Lynx, kan zich niet langer beheersen. 

#Tencent en #Alibaba toegevoegd aan de portefeuille. Gewoon toppers en met een beetje regulering is niks mis. #aandelen #beleggen #korting #uitverkoop https://t.co/0ueksFGfrS pic.twitter.com/qyoIdSAWz2

— Justin Blekemolen (@JustinBlekemole) August 17, 2021

Ik informeerde al even en voilá:

Posities niet ingenomen op basis van TA, maar FA. Op basis van historie denk ik dat de correctie van 45% achteraf unieke koopkansen zijn. Ik heb ze aangekocht om de komende 10 jaar in de portefeuille te houden.

— Justin Blekemolen (@JustinBlekemole) August 17, 2021

Dit zijn de verwachte koerswinstverhoudingen, ik zie duurdere technologie met mindere fundamentals voorbijkomen. Nu het formeel een vijfjarenplan in China is om het bedrijfsleven te controleren of op te schonen (beide kan ook, kies uw lezing), moet u wellicht rekening houden met een China Discount.

Gewoon, een structurele lagere waardering van Chinese aandelen versus peers, omdat de markt rekening houdt met plotselinge, verstrekkende maatregelen die ieder moment kunnen worden afgekondigd. Vorige week had ik daar blogje over en praatte ik u ook snel bij over de Dutch Discount die ooit bestond.

Dit zijn de verwachte koerswinstverhoudingen voor de komende twaalf maanden.

Mijn oog valt vooral op Baidu, maar laat dit mes nog maar even vallen?